photo

Fórum Forex Brasil

Lugar da Comunidade Forex

+ Responder ao Tópico
Resultados de 1 a 1 de 1

Thread: O que são futuros de criptomoedas?

  1. #1 Fechar a publicação
    Senior Member
    Data de afiliação
    Aug 2020
    Postagens
    351
    Obrigado
    6
    Agradecimentos 142 Tempos em 125 Postagens
    AssinarAssinar
    subscritar: 2

    O que são futuros de criptomoedas?

    Futuros de criptomoedas são contratos entre dois investidores que apostam no preço futuro de uma criptomoeda. Eles permitem que os investidores ganhem exposição a criptomoedas selecionadas sem comprá-las. Os futuros de criptomoedas se assemelham a contratos futuros padrão para commodities ou ações porque permitem que você aposte na trajetória de preços de um ativo subjacente.
    Os futuros de criptomoedas são negociados na Chicago Mercantile Exchange e nas bolsas de criptomoedas.
    Os primeiros contratos futuros de Bitcoin foram listados no Cboe no início de dezembro de 2017, mas logo os descontinuaram. A Chicago Mercantile Exchange (CME) também introduziu contratos futuros de Bitcoin em dezembro de 2017. Os contratos negociados na plataforma eletrônica de negociação Globex são liquidados em dinheiro. Os futuros de Bitcoin e Ether são baseados na Taxa de Referência CME CF Bitcoin e na Taxa de Referência CME CF Ether.
    PRINCIPAIS CONSIDERAÇÕES
    • Os futuros de criptomoedas permitem que os investidores especulem sobre o preço futuro das criptomoedas.
    • Os investidores podem escolher entre uma variedade de locais para negociar futuros mensais de criptomoedas. Alguns são regulamentados; outros não.
    • A criptomoeda é conhecida por suas oscilações de preços voláteis, o que torna arriscado um investimento em futuros de criptomoedas.
    • Você pode negociar futuros de criptomoedas em corretoras aprovadas para negociação de futuros e opções.
    Entendendo os Futuros de Criptomoedas
    Os contratos futuros de qualquer ativo subjacente são derivativos desse ativo. Esses contratos são comprados e vendidos entre dois investidores de commodities e especulam sobre o preço desse ativo em uma data específica no futuro.
    Os contratos têm um número específico de unidades, preços, requisitos marginais e métodos de liquidação que os investidores devem cumprir.
    Abaixo estão os detalhes do contrato para futuros de Bitcoin oferecidos pela CME:
    • Unidade de contrato: 5 bitcoins, conforme definido pela CME CF Bitcoin Reference Rate
    • Cotação de preço: USD
    • Horário de negociação: domingo a sexta-feira, das 17h às 16h.
    • Código do produto: BTC
    • Requisitos de margem: 50% em dinheiro do valor do contrato4
    • Contratos listados: Contratos listados por seis meses consecutivos e dois dezembros adicionais
    • Forma de liquidação: liquidada financeiramente
    Detalhes do contrato para futuros de ETH na CME:
    • Unidade do contrato: 50 ether, conforme definido pela Taxa de Referência CME CF Ether
    • Cotação de preço: USD
    • Horário de negociação: domingo a sexta-feira, das 17h às 16h.
    • Código do produto: ETH
    • Requisitos de margem: 60% em dinheiro do valor do contrato5
    • Contratos listados: Contratos listados por seis meses consecutivos e dois dezembros adicionais
    • Forma de liquidação: liquidada financeiramente
    Como os futuros de criptomoedas funcionam em bolsas regulamentadas
    Considere o exemplo a seguir para um contrato futuro de Bitcoin do CME Group. Suponha que um investidor compre dois contratos futuros de Bitcoin totalizando 10 bitcoins. O preço de um único bitcoin quando o contrato futuro foi comprado era de US$ 5.000 cada, totalizando US$ 50.000 para ambos os contratos futuros. O requisito de margem para negociação de futuros de Bitcoin na CME é de 50% do valor do contrato, o que significa que o investidor deve depositar $ 25.000 como margem. Eles podem financiar o restante da compra do contrato usando alavancagem.
    O valor do contrato varia com base no preço do ativo subjacente (ou seja, Bitcoin). A CME usa a Bitcoin Reference Rate, que é o preço médio ponderado por volume para Bitcoin proveniente de várias exchanges e é calculado diariamente entre as 15h. e 16h. hora de Londres.

    Para negociar futuros, você precisará ter uma conta com um corretor de comissão de futuros registrado ou um corretor de introdução.
    Dependendo das flutuações de preço do Bitcoin, o investidor pode manter os contratos futuros ou vendê-los para outra parte. Ao final da vigência de seus contratos, o investidor tem a opção de rolá-los para novos ou deixá-los expirar e receber a liquidação financeira devida.
    As etapas para realizar o comércio de futuros de Bitcoin são as mesmas de um contrato de futuros regular. Você começa configurando uma conta na corretora ou bolsa onde planeja negociar. Depois que sua conta for aprovada, você precisará de outra aprovação para iniciar a negociação de futuros do provedor de serviços de negociação. Geralmente, a última aprovação é função dos requisitos de financiamento e da experiência do titular da conta com negociação de derivativos.
    Os mesmos critérios também desempenham um papel essencial na determinação dos valores de alavancagem e margem para sua negociação. A negociação de futuros faz uso pesado de alavancagem para executar negociações. As agências governamentais regulam o valor máximo de alavancagem permitido em bolsas regulamentadas e locais de negociação,
    Como os futuros de criptomoedas funcionam em exchanges não regulamentadas
    A história é diferente em trocas não regulamentadas. Eles têm a liberdade de permitir a tomada de riscos excessivos para seus negócios. Por exemplo, a Binance ofereceu alavancagem de até 125 vezes o valor da negociação quando lançou a negociação de futuros em sua plataforma em 2019. Esse número foi revisado para 20 vezes o valor da negociação em julho de 2021. Lembre-se de que valores de alavancagem mais altos se traduzem em mais volatilidade para sua negociação . Assim, a promessa de altos lucros é compensada pelo risco de perder quantias significativas de dinheiro.
    O valor que você pode negociar depende do valor da margem disponível para você. Margem é a garantia mínima que você deve ter em sua conta para realizar negociações. Quanto maior o valor da negociação, maior o valor da margem exigida pelo corretor ou bolsa para concluir a negociação.
    A natureza arriscada e volátil do Bitcoin significa que os valores de margem necessários para negociar seus futuros são geralmente maiores do que os de outras commodities e ativos. A negociação de futuros de Bitcoin da CME começou com uma margem de 100%, o que significa que os traders tiveram que colocar o valor total da negociação como margem.
    A partir de abril de 2022, a bolsa exige uma margem de 50% para Bitcoin e 60% para negociação de futuros de Ether.59 As corretoras oferecem produtos de futuros de muitas empresas, mas podem ter requisitos de margem diferentes, além do valor cobrado pelo o provedor. Por exemplo, a CME tem um requisito de margem básica para futuros de Bitcoin; corretoras como a TD Ameritrade, que oferece negociação de futuros de Bitcoin da CME como parte de seu conjunto de produtos, pode definir taxas de margem acima da taxa básica definida pela bolsa.
    Onde você pode negociar futuros de criptomoedas?
    A Cboe Global Markets (Cboe) foi a primeira bolsa americana a oferecer contratos futuros de Bitcoin em 10 de dezembro de 2017. A CME seguiu uma semana depois. De acordo com dados da empresa de análise de criptomoedas Skew.com, as plataformas de negociação de futuros de Bitcoin mais proeminentes em abril de 2022 foram:
    • Binance: A maior exchange de criptomoedas do mundo por volume de negociação também foi responsável por US$ 4,32 bilhões do volume total de negociação em futuros de Bitcoin.
    • Bybit: Iniciado por uma empresa de negociação de derivativos em 2018, e responde por US$ 2,30 bilhões do volume total de negociação de futuros de Bitcoin.
    • CME: Com sede nos Estados Unidos, a CME responde por US$ 2,24 bilhões do volume total de negócios.
    • FTX: relativamente atrasada no ecossistema de negociação de criptomoedas, a popularidade da FTX foi rápida.
    • OKX: Embora possa não ser tão conhecido como Coinbase Inc. (COIN) para o público dos EUA, OKX está entre as maiores exchanges de criptomoedas do mundo. Por motivos de conformidade regulatória, o OKX não está disponível para clientes dos EUA.
    Você também pode ganhar exposição a futuros de criptomoedas negociando ETFs de criptomoedas. Existem vários ETFs de Bitcoin vinculados a futuros de Bitcoin.
    Vantagens da negociação de futuros de criptomoedas
    A principal vantagem de negociar contratos futuros de Bitcoin é que eles oferecem exposição regulamentada a criptomoedas. Em um ecossistema volátil com oscilações de preços selvagens, esse é um ponto significativo. Os contratos futuros de Bitcoin na CME são regulamentados pela Commodities Futures Trading Commission (CFTC). Isso oferece uma medida de confiança e recurso aos investidores institucionais, que compõem a maioria dos traders em tais contratos.
    Simplicidade
    Os futuros de Bitcoin também simplificam o processo de investimento em Bitcoin. O investidor não precisa criar uma carteira Bitcoin ou colocar dinheiro em soluções de custódia para armazenamento e segurança durante a negociação porque não há troca física de Bitcoin. Um benefício adicional dos contratos liquidados em dinheiro é eliminar o risco de propriedade física de um ativo volátil.

    Mais seguro do que possuir criptomoedas
    Os contratos futuros de Bitcoin são relativamente mais seguros para se envolver em Bitcoin sem se queimar porque os contratos futuros têm limites de posição e preço que permitem aos investidores reduzir sua exposição ao risco à classe de ativos.
    Limites de posição
    Os limites de posição diferem entre as bolsas. Por exemplo, o CME permite um máximo de 2.000 contratos futuros de primeiro mês e 5.000 contratos em diferentes vencimentos. A Binance, a maior exchange de criptomoedas do mundo por volume de negociação, possui um recurso de ajuste de limite de posição que permite a reconfiguração manual de limites com base no histórico de negociação anterior e valores de margem.

    Quanto mais distante a data de vencimento do contrato de futuros, maior será o valor de manutenção da conta.
    Considerações especiais ao negociar futuros de criptomoedas
    O número de locais que oferecem negociação de futuros de criptomoedas é limitado, assim como o número de participantes e volumes de negociação em comparação com outras commodities. Isso significa que a negociação de futuros de criptomoedas tem seu próprio conjunto de peculiaridades.
    Volume de negócios
    Os volumes de negociação em futuros de criptomoedas podem imitar os de sua contraparte nos mercados à vista. As flutuações de preços também podem ser altas, especialmente durante períodos voláteis em relação ao preço. Durante esses períodos, os futuros de criptomoedas podem parecer seguir os preços do mercado à vista ou negociar com um prêmio ou desconto significativo em relação aos preços à vista.
    Isso significa que os futuros de Bitcoin podem não oferecer proteção suficiente contra a volatilidade do mercado de futuros subjacente. A SEC alertou os investidores sobre as armadilhas da negociação de futuros de criptomoedas em junho de 2021. “Entre outras coisas, os investidores devem entender que o Bitcoin, incluindo ganhar exposição no mercado de futuros de Bitcoin, é um investimento altamente especulativo.”
    A maioria das exchanges não é regulamentada
    Exceto para locais de negociação selecionados, como CME, a negociação de futuros de criptomoedas ocorre principalmente em bolsas fora do âmbito da regulamentação. Entre as maiores plataformas do mundo para futuros de Bitcoin, apenas a CME é regulamentada pela CFTC. A Binance e a FTX, segunda e terceira maiores plataformas do mundo em volume de negociação, abriram subsidiárias nos EUA apenas recentemente.

    Though trading on financial markets involves high risk, it can still generate extra income in case you apply the right approach. By choosing a reliable broker such as InstaForex you get access to the international financial markets and open your way towards financial independence. You can sign up here.


  2. Os seguintes 2 Usuários Dizem Obrigado o a socrates980 por este post útil:

    Não registrado (2 )

+ Responder ao Tópico

Permissões de postagens

  • You may not post new threads
  • You may not post replies
  • You may not post attachments
  • You may not edit your posts